5.2亿！天安新材拟参与竞买鹰牌集团四家子公司66%股权

2020年8月，我们在《广东鹰牌陶瓷集团有限公司下属四家子公司66%股权转让》中提到，南方联合产权交易中心预披露：“佛山石湾鹰牌陶瓷有限公司66%股权”、“河源市东源鹰牌陶瓷有限公司66%股权”、“佛山鹰牌陶瓷贸易有限公司66%股权”、“佛山鹰牌科技有限公司66%股权”等四宗项目挂牌转让。这四家公司都是由广东鹰牌陶瓷集团有限公司100%控股的子公司。

2020年12月30日，鹰牌集团在南方联合产权交易中心公开挂牌捆绑转让上述全资子公司各66%股权。本次石湾鹰牌66%股权的转让底价为3.85亿元；东源鹰牌66%股权的转让底价为1.24亿元；鹰牌科技66%股权的转让底价为842万元；鹰牌贸易的转让底价为265万元；合计共5.2亿元。信息公告起止时间为2020年12月30日—2021年3月1日。

(图片来源：陶瓷资讯-公众号，侵删)

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△南方联合产权交易中心官网信息

根据南方联合产权交易中心披露信息，为厘清转让资产范围、聚焦陶瓷主营业务，“佛山石湾鹰牌陶瓷有限公司”、“河源市东源鹰牌陶瓷有限公司”、“佛山鹰牌陶瓷贸易有限公司”和“佛山鹰牌科技有限公司”均已在2019年12月31日前完成了相关资产剥离。资产剥离后，除河源市东源鹰牌陶瓷有限公司在东源的土地房产外，其他标的企业名下已无土地、房产，四家标的企业已承接转让方全部陶瓷业务、品牌商标、专利、生产设备等。

2021年2月1日晚，天安新材（603725）公告，公司拟参与鹰牌集团捆绑转让下属全资子公司石湾鹰牌、东源鹰牌、鹰牌科技、鹰牌贸易各66%股权的竞买。根据有关规定及公开挂牌转让披露的信息，本次交易不构成关联交易，但构成重大资产重组。

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△ 公告

根据最新公告当中披露的交易条件，受让方须承诺自本次交易产权转让合同签订后一年内，将其上市公司本部工商、税务注册地迁移至佛山市禅城区石湾镇街道辖区范围内，完成迁移后再进行本次交易的产权交割。

公开资料显示，天安新材的注册地址为佛山市禅城区南庄镇吉利工业园新源一路30号，办公地址为佛山市禅城区南庄镇梧村工业区。该公司在广东佛山和安徽全椒共设有三个制造基地，是一家专业生产环保高端装饰材料和汽车内饰材料的企业。

天安新材于2017年9月在上海证交所上市。2019年年报显示，其营业收入8.68亿元，同比下降9.13%；归属于上市公司股东的净利润650万元，同比下降86.74%。2021年1月26日晚天安新材发布业绩预告，预计2020年度实现归属于上市公司股东的净利润预计为3650万元到3950万元，与上年同期相比将增加3000.09万元到3300.09万元，同比增长461.62%到507.78%。

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根据公告，受让方需要承诺，在本次产权交割前与石湾镇街道办事处指定公司共同成立合作公司，股权比例为受让方66%，石湾镇街道办事处指定的公司34%，并在产权交割之日起一年内以该合作公司承接双方本次交易的四家标的公司全部股权，以实现四家标的公司的集团化管理。而本次股权转让后，转让方保留 34%标的公司股权，按章程规定仅对标的公司主要品牌处置、注册地迁移等特别事项保留否决权，以推进四家标的企业充分参与市场竞争。

在产权交割后，受让方须承诺在产权交割后，加大投资力度，确保在2022年至2026年内， 鹰牌四家子公司及其集团化管理后的合作公司，在佛山市禅城区石湾镇街道第一年（即 2022 年）综合纳税总额（含退税）不少于 0.8 亿元，以后年度均需在上一年度的基础上逐年递增 20%，即第二年（2023 年）不少于9,600 万元、第三年（2024 年）不少于11,520 万元、第四年（2025 年）不少于 13,824 万元、第五年（2026 年）再不少于16,588.8 万元。

在谈及本次竞买对上市公司的影响时，天安新材表示，鹰牌陶瓷是国内****，拥有46年历史，是中国陶瓷著名品牌，已在全国各地建立了一千多家经销商和展厅门店。如本次竞买成功，公司通过收购整合能够与鹰牌陶瓷产生更好的产业协同效应，实现公司与鹰牌陶瓷的相互赋能，一方面弥补公司现有渠道的不足，推动公司在泛家居领域的产业布局，另一方面通过市场化运营，能够促进鹰牌陶瓷更好地管理和发展，从而实现优势互补、促进公司扩大销售。

此外，天安新材的公告中也披露了风险，根据南方联合产权交易中心规定及挂牌公告，经公开征集仅产生一个合格意向受让方，采取协议方式转让；经公开征集产生两个或两个以上合格意向受让方的，通过网络竞价-多次报价方式确定受让方。因此，若存在多家意向受让方参与竞买且报价高于公司报价，则公司面临竞买失败的风险。

(文章来源：陶瓷资讯-公众号，侵删)